论文研究 基于VaR模型的中国保险基金投资风险计量

自中共十九大以来，中国对保险业风险的防范和控制提出了更加严格的要求。 为了衡量中国保险基金四种主要投资类型（银行存款，债券投资，股票投资，基金投资）的风险和绩效，本文首先介绍了中国保险基金投资的发展和现状，然后介绍使用VaR模型来衡量每种投资类型的风险。 最后，通过RAROC（风险调整后的资本回报率）方法对每种投资类型的绩效进行评估。 结果表明，中国保险业仍然存在资产负债错配，流动性隐患和信用风险增加等问题。 此外，这也表明中国保险基金投资的投资结构仍有改善的空间。 这一结果不仅为中国保险业的风险管理提供了相关的政策建议，而且填补了近年来该领域研究的空白。